Sprawozdanie grupy roboczej ds. Restrukturyzacji słabych banków sektora publicznego

Sprawozdanie Grupy Roboczej ds. Restrukturyzacji Słabszych banków sektora publicznego!

Jedną z głównych kwestii, z jakimi boryka się międzynarodowy sektor bankowy, jest wzmocnienie bazy kapitałowej banków i sprawienie, by były odporne na rosnące ekspozycje na ryzyko.

Powszechnie uważa się, że nagromadzenie kredytów zagrożonych (NPL) było ważnym czynnikiem, który wpłynął na obniżenie rentowności banków sektora publicznego (PSB) w Indiach. Jak wskazano w sprawozdaniu z poprzedniego roku, wartości brutto NPA dla PSB wzrosły z Rs. 39 253 crore w 1993 r. Do Rs. 45, 653 crore w 1998.

Jako procent brutto zaliczek, NPA banków sektora publicznego wyniosły na koniec marca 1998 r. 16 procent, a były znacznie wyższe niż rozwiniętych gospodarek, takich jak USA (1, 1 procent), Finlandia (2, 7 procent), Norwegia (3, 2%), a nawet azjatyckich gospodarek, takich jak Malezja (3, 9%) i Japonia (3, 4%).

W raporcie Komitetu ds. Reform sektora bankowego (1998 r.) (Przewodniczący: Shri M. Narasimham) potwierdzono przywóz faktu, że NPA o dużych rozmiarach stanowią poważną przeszkodę dla zdrowego funkcjonowania sektora bankowego.

Komitet podkreślił potrzebę obniżenia średniego poziomu NPA netto dla wszystkich banków do 3 procent do 2002 r. I do zera dla banków z udziałem międzynarodowym. W związku z tym Komitet w swoim sprawozdaniu dostarczył dwie kwantyfikowalne definicje słabych banków, które internalizują koncepcję NPA. Odpowiednio, słabym bankiem jest taki, w którym skumulowane straty i netto NPA przekraczają jego wartość netto (definicja 1); alternatywnie, słabym bankiem jest taki, którego zyski operacyjne pomniejszone o dochody z obligacji dokapitalizowanych są ujemne przez trzy kolejne lata (definicja 2).

Biorąc pod uwagę, że wysoki poziom NPA stanowi poważną przeszkodę dla rentowności banków, rząd ucieka się do dokapitalizowania banków w celu poprawy wskaźników adekwatności kapitałowej (CAR). Rekapitalizacja 19 znacjonalizowanych banków została podjęta 1 stycznia 1994 r., A banki-odbiorcy były zobowiązane do zainwestowania subskrypcji kapitałowej rządu w obligacje rządowe zwane "10-procentowymi obligacjami do dokapitalizowania, 2006".

Do 1998-99 r. Kwota Rs. 20.446 crore zostało wydane w ramach procesu dokapitalizowania znacjonalizowanych banków. Takie dokapitalizowanie było szeroko stosowane w różnych punktach czasowych w kilku krajach, w tym w Chile (1984), Filipinach (1986), Finlandii (1991), na Węgrzech (1992-94) i Argentynie (1994-95).

Jednakże, jak zauważyli Sundarrajan i Balino (1991), wykorzystanie publicznych pieniędzy na rekapitalizację często zagraża staraniom na rzecz ograniczenia deficytu budżetowego. I nawet jeśli deficyty budżetowe są postrzegane jako (krajowe) transfery, a nie rzeczywiste koszty ekonomiczne, może to zmusić władze do mniej łagodnych sposobów finansowania deficytu (np. Podatku inflacyjnego); sam proces ratowania może osłabić motywację wierzycieli do monitorowania zachowania banków w przyszłości.

Problem słabości sektora bankowego został również dostrzeżony w kontekście indyjskim. Biorąc pod uwagę niekorzystne skutki, jakie słabe banki mogą mieć dla stabilności systemu bankowego, Reserve Bank, w porozumieniu z rządem Indii, utworzył grupę roboczą w lutym 1999 r. Pod przewodnictwem MS Verma, by zasugerować środki na rzecz odrodzenia słabych banków sektora publicznego.

Grupa robocza, w swoim raporcie złożonym w październiku 1999 r., Zaproponowała połączenie siedmiu parametrów obejmujących trzy główne obszary wypłacalności, możliwości zarobkowania i rentowność w celu zidentyfikowania słabości banku.

Parametry w ramach wypłacalności obejmowały współczynnik wypłacalności i wskaźnik pokrycia, te w ramach zdolności do wynagrodzenia uwzględniały zwrot z aktywów i marżę odsetkową netto, natomiast parametry w ramach rentowności obejmowały wskaźniki zysku operacyjnego do średnich funduszy roboczych, koszty do dochodów i koszty personelu do netto. dochód odsetkowy plus wszystkie pozostałe dochody.

Grupa była zdania, że ​​kryteria wykrywania słabości banków, dostarczone przez Komitet Narasimham, uzupełnione analizą wyników opartą na siedmiu wymienionych powyżej parametrach, posłużyłyby za podstawę do określenia słabości banków w przyszłości.

W oparciu o powyższe kryteria PSB podzielono na trzy kategorie: banki, w których nie spełniono żadnego z siedmiu parametrów (kategoria 1), banki, w których spełnione są wszystkie parametry (kategoria 2) i banki, w których spełniono niektóre z siedmiu parametrów (kategoria 3).

Głównym celem Grupy była restrukturyzacja tych banków, które nie spełniały żadnego (lub większości) z siedmiu parametrów. W przypadku tych banków Grupa zaproponowała dwuetapową operację. W pierwszym etapie skupiono się na przywróceniu efektywności konkurencyjnej poprzez czterotorową strategię obejmującą restrukturyzację operacyjną, organizacyjną, finansową i systemową.

Restrukturyzacja operacyjna obejmowałaby (i) podstawowe zmiany w sposobie działania, (ii) przyjęcie nowoczesnej technologii, (iii) rozwiązanie problemu wysokich aktywów niepracujących poprzez utworzenie rządowego Funduszu Odbudowy Aktywów (ARF) ) i (iv) drastyczne obniżenie kosztów operacji, między innymi dzięki działaniom na rzecz racjonalizacji personelu. Restrukturyzacja organizacyjna obejmowała poprawę praktyk zarządzania w bankach oraz zwiększenie zaangażowania i efektywności zarządzania.

Przeprowadzono restrukturyzację finansową, której celem jest zaradzenie na drodze rekapitalizacji, co może nastąpić w określonych celach i warunkach, które zarządzający banków, w tym Rada Dyrektorów i związki zawodowe, wyrażają zgodę na realizację przed rozpoczęciem procesu restrukturyzacji.

Wreszcie, restrukturyzacja systemowa wymusiła między innymi zmiany w systemie prawnym i sformułowanie odpowiednich środków mających na celu rozwój instytucjonalny w celu wsparcia procesu restrukturyzacji.

Całkowity koszt restrukturyzacji słabych banków w ciągu najbliższych trzech lat szacuje się na poziomie Rs. 5 500 crore, z których kapitałowa infuzja stanowiłaby Rs. 3000 crore, proces wykupu NPA stanowiłby Rs. 1000 crore, miara racjonalizacji personelu stanowiłaby Rs. 1100-1, 200 crore i pozostałe Rs. 300-400 crore będzie wymagane do aktualizacji technologii. Spośród nich kwoty przeznaczone na modernizację technologii i racjonalizację personelu będą wymagane w gotówce.

W celu przyspieszenia procesu ożywienia słabych banków i ARF, Komitet zasugerował, że należy opracować układ, aby trybunały ds. Windykacji (DRT) zajmowały się swoimi sprawami na zasadzie pierwszeństwa. Opcje prywatyzacji i / lub fuzji przyniosłyby znaczenie dopiero na etapie drugim procesu restrukturyzacji.