Sprawozdanie grupy roboczej ds. Restrukturyzacji słabych banków sektora publicznego
Sprawozdanie Grupy Roboczej ds. Restrukturyzacji Słabszych banków sektora publicznego!
Jedną z głównych kwestii, z jakimi boryka się międzynarodowy sektor bankowy, jest wzmocnienie bazy kapitałowej banków i sprawienie, by były odporne na rosnące ekspozycje na ryzyko.
Powszechnie uważa się, że nagromadzenie kredytów zagrożonych (NPL) było ważnym czynnikiem, który wpłynął na obniżenie rentowności banków sektora publicznego (PSB) w Indiach. Jak wskazano w sprawozdaniu z poprzedniego roku, wartości brutto NPA dla PSB wzrosły z Rs. 39 253 crore w 1993 r. Do Rs. 45, 653 crore w 1998.
Jako procent brutto zaliczek, NPA banków sektora publicznego wyniosły na koniec marca 1998 r. 16 procent, a były znacznie wyższe niż rozwiniętych gospodarek, takich jak USA (1, 1 procent), Finlandia (2, 7 procent), Norwegia (3, 2%), a nawet azjatyckich gospodarek, takich jak Malezja (3, 9%) i Japonia (3, 4%).
W raporcie Komitetu ds. Reform sektora bankowego (1998 r.) (Przewodniczący: Shri M. Narasimham) potwierdzono przywóz faktu, że NPA o dużych rozmiarach stanowią poważną przeszkodę dla zdrowego funkcjonowania sektora bankowego.
Komitet podkreślił potrzebę obniżenia średniego poziomu NPA netto dla wszystkich banków do 3 procent do 2002 r. I do zera dla banków z udziałem międzynarodowym. W związku z tym Komitet w swoim sprawozdaniu dostarczył dwie kwantyfikowalne definicje słabych banków, które internalizują koncepcję NPA. Odpowiednio, słabym bankiem jest taki, w którym skumulowane straty i netto NPA przekraczają jego wartość netto (definicja 1); alternatywnie, słabym bankiem jest taki, którego zyski operacyjne pomniejszone o dochody z obligacji dokapitalizowanych są ujemne przez trzy kolejne lata (definicja 2).
Biorąc pod uwagę, że wysoki poziom NPA stanowi poważną przeszkodę dla rentowności banków, rząd ucieka się do dokapitalizowania banków w celu poprawy wskaźników adekwatności kapitałowej (CAR). Rekapitalizacja 19 znacjonalizowanych banków została podjęta 1 stycznia 1994 r., A banki-odbiorcy były zobowiązane do zainwestowania subskrypcji kapitałowej rządu w obligacje rządowe zwane "10-procentowymi obligacjami do dokapitalizowania, 2006".
Do 1998-99 r. Kwota Rs. 20.446 crore zostało wydane w ramach procesu dokapitalizowania znacjonalizowanych banków. Takie dokapitalizowanie było szeroko stosowane w różnych punktach czasowych w kilku krajach, w tym w Chile (1984), Filipinach (1986), Finlandii (1991), na Węgrzech (1992-94) i Argentynie (1994-95).
Jednakże, jak zauważyli Sundarrajan i Balino (1991), wykorzystanie publicznych pieniędzy na rekapitalizację często zagraża staraniom na rzecz ograniczenia deficytu budżetowego. I nawet jeśli deficyty budżetowe są postrzegane jako (krajowe) transfery, a nie rzeczywiste koszty ekonomiczne, może to zmusić władze do mniej łagodnych sposobów finansowania deficytu (np. Podatku inflacyjnego); sam proces ratowania może osłabić motywację wierzycieli do monitorowania zachowania banków w przyszłości.
Problem słabości sektora bankowego został również dostrzeżony w kontekście indyjskim. Biorąc pod uwagę niekorzystne skutki, jakie słabe banki mogą mieć dla stabilności systemu bankowego, Reserve Bank, w porozumieniu z rządem Indii, utworzył grupę roboczą w lutym 1999 r. Pod przewodnictwem MS Verma, by zasugerować środki na rzecz odrodzenia słabych banków sektora publicznego.
Grupa robocza, w swoim raporcie złożonym w październiku 1999 r., Zaproponowała połączenie siedmiu parametrów obejmujących trzy główne obszary wypłacalności, możliwości zarobkowania i rentowność w celu zidentyfikowania słabości banku.
Parametry w ramach wypłacalności obejmowały współczynnik wypłacalności i wskaźnik pokrycia, te w ramach zdolności do wynagrodzenia uwzględniały zwrot z aktywów i marżę odsetkową netto, natomiast parametry w ramach rentowności obejmowały wskaźniki zysku operacyjnego do średnich funduszy roboczych, koszty do dochodów i koszty personelu do netto. dochód odsetkowy plus wszystkie pozostałe dochody.
Grupa była zdania, że kryteria wykrywania słabości banków, dostarczone przez Komitet Narasimham, uzupełnione analizą wyników opartą na siedmiu wymienionych powyżej parametrach, posłużyłyby za podstawę do określenia słabości banków w przyszłości.
W oparciu o powyższe kryteria PSB podzielono na trzy kategorie: banki, w których nie spełniono żadnego z siedmiu parametrów (kategoria 1), banki, w których spełnione są wszystkie parametry (kategoria 2) i banki, w których spełniono niektóre z siedmiu parametrów (kategoria 3).
Głównym celem Grupy była restrukturyzacja tych banków, które nie spełniały żadnego (lub większości) z siedmiu parametrów. W przypadku tych banków Grupa zaproponowała dwuetapową operację. W pierwszym etapie skupiono się na przywróceniu efektywności konkurencyjnej poprzez czterotorową strategię obejmującą restrukturyzację operacyjną, organizacyjną, finansową i systemową.
Restrukturyzacja operacyjna obejmowałaby (i) podstawowe zmiany w sposobie działania, (ii) przyjęcie nowoczesnej technologii, (iii) rozwiązanie problemu wysokich aktywów niepracujących poprzez utworzenie rządowego Funduszu Odbudowy Aktywów (ARF) ) i (iv) drastyczne obniżenie kosztów operacji, między innymi dzięki działaniom na rzecz racjonalizacji personelu. Restrukturyzacja organizacyjna obejmowała poprawę praktyk zarządzania w bankach oraz zwiększenie zaangażowania i efektywności zarządzania.
Przeprowadzono restrukturyzację finansową, której celem jest zaradzenie na drodze rekapitalizacji, co może nastąpić w określonych celach i warunkach, które zarządzający banków, w tym Rada Dyrektorów i związki zawodowe, wyrażają zgodę na realizację przed rozpoczęciem procesu restrukturyzacji.
Wreszcie, restrukturyzacja systemowa wymusiła między innymi zmiany w systemie prawnym i sformułowanie odpowiednich środków mających na celu rozwój instytucjonalny w celu wsparcia procesu restrukturyzacji.
Całkowity koszt restrukturyzacji słabych banków w ciągu najbliższych trzech lat szacuje się na poziomie Rs. 5 500 crore, z których kapitałowa infuzja stanowiłaby Rs. 3000 crore, proces wykupu NPA stanowiłby Rs. 1000 crore, miara racjonalizacji personelu stanowiłaby Rs. 1100-1, 200 crore i pozostałe Rs. 300-400 crore będzie wymagane do aktualizacji technologii. Spośród nich kwoty przeznaczone na modernizację technologii i racjonalizację personelu będą wymagane w gotówce.
W celu przyspieszenia procesu ożywienia słabych banków i ARF, Komitet zasugerował, że należy opracować układ, aby trybunały ds. Windykacji (DRT) zajmowały się swoimi sprawami na zasadzie pierwszeństwa. Opcje prywatyzacji i / lub fuzji przyniosłyby znaczenie dopiero na etapie drugim procesu restrukturyzacji.