Obciążenie kapitałowe z tytułu różnych rodzajów ryzyka

Zgodnie z wytycznymi w sprawie nowych ram adekwatności kapitałowej wydanych przez Reserve Bank of India, przewiduje się, że wszystkie planowane banki w Indiach będą musiały przyjąć znormalizowaną metodę ryzyka kredytowego i rynkowego oraz podejście oparte na podstawowym wskaźniku ryzyka operacyjnego.

Opłaty kapitałowe z tytułu ryzyka kredytowego:

Zgodnie z podejściem standardowym, rating przyznany przez RBI zatwierdził zewnętrznych agencji ratingowych w dużym stopniu wspierać miarą ryzyka kredytowego. RBI zatwierdziło cztery zewnętrzne agencje ratingowe, a mianowicie: CRISIL, ICRA, CARE i Fitch India, w celu oceny ekspozycji korporacyjnych banków.

Zgodnie z nowymi ramami adekwatności kapitałowej wszystkie ekspozycje są klasyfikowane jako:

Wykonywanie zasobów (PA):

1. Roszczenia dotyczące państwowych suwerenów - obejmują roszczenia wobec rządów centralnych / stanowych. Obejmuje również roszczenia dotyczące RBI, jak również te gwarantowane przez DICGC, CGFTSI i ECGC

2. Roszczenia dotyczące zagranicznych rządów - obejmują roszczenia wobec zagranicznych rządów

3. Wnioski o publiczne podmioty sektora (PSE) - będą traktowane na równi z roszczeniami wobec przedsiębiorstw

4. Roszczenia dotyczące wielostronnych inwestycji Banki (MDB), BIS i MFW - MDB to: Grupa Banku Światowego (IBRD i IFC), Azjatycki Bank Rozwoju (ADB), Afrykański Bank Rozwoju, Europejski Bank Odbudowy i Rozwoju, Rozwój Międzyamerykański Bank, Europejski Bank Inwestycyjny, Europejski Fundusz Inwestycyjny, Nordycki Bank Inwestycyjny, Karaibski Bank Rozwoju, Islamski Bank Rozwoju, Rada Europejskiego Banku Rozwoju, Międzynarodowy Instrument Finansowy na rzecz Szczepień (IFFIm).

5. Należności od banków - obejmują wszystkie zaplanowane banki (w tym RRB i oddziały banków zagranicznych w Indiach), nieregularne banki i banki zagraniczne (obowiązujące RW będą zależne od pozycji CRAR banków planowych i nieregularnych oraz od zewnętrznych ratingów w sprawa banków zagranicznych)

6. Roszczenia dotyczące Pierwotnych Dealerów, takich jak STCI, I-Sec itp., Będą traktowane na równi z roszczeniami korporacyjnymi.

7. Roszczenia zabezpieczone hipotekami mieszkaniowymi obejmują roszczenia osób fizycznych o nabycie nieruchomości mieszkalnej, która jest w pełni zabezpieczona hipotekami na nieruchomości mieszkalnej, która jest lub będzie zajmowana przez pożyczkobiorcę lub która jest wynajmowana. Wszystkie pozostałe wierzytelności zabezpieczone nieruchomościami mieszkalnymi przyciągnęłyby wyższą z wagi ryzyka stosowanej do kontrahenta lub do celu, dla którego bank rozszerzył finansowanie.

Pożyczki / ekspozycje wobec pośredników w zakresie zaciągania pożyczek nie będą kwalifikowały się do objęcia wierzytelnościami zabezpieczonymi na nieruchomościach mieszkalnych, ale będą traktowane jako należności od przedsiębiorstw lub należności uwzględnione w regulacyjnym portfelu detalicznym, w zależności od przypadku. Inwestycje w papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką (MBS) zabezpieczone wierzytelnościami zabezpieczonymi nieruchomościami mieszkalnymi lub nieruchomościami komercyjnymi należy traktować jako ekspozycje sekurytyzacyjne.

8. Wierzytelności zabezpieczone nieruchomościami komercyjnymi obejmują ekspozycje oparte na funduszach i funduszach pozapłacowych zabezpieczone hipotekami na nieruchomościach komercyjnych (budynki biurowe, powierzchnie handlowe, wielofunkcyjne lokale usługowe, wielorodzinne budynki mieszkalne, lokale usługowe z wieloma lokalami, powierzchnie przemysłowe lub magazynowe, hotele, zakup gruntów, rozwój i budownictwo itp.) Do kategorii tej zaliczane są również ekspozycje wobec podmiotów w celu utworzenia specjalnych stref ekonomicznych (SSE) lub nabycia jednostek w specjalnych strefach ekonomicznych.

9. Należności od klientów - Wszyscy kredytobiorcy z ekspozycją (sankcjonowane limity lub rzeczywiste zaległości, w zależności od tego, który z nich jest wyższy od wszystkich pozycji bilansu płatniczego i pozabilansowego, tj. Jednostki oparte na funduszach, instrumenty nie oparte na funduszach, inwestycje i instrumenty pochodne) powyżej Rs 5 crore i wszyscy kredytobiorcy o ekspozycjach mniejszych niż 5 rupii crore, ale ze średnim rocznym obrotem z ostatnich 3 lat o R 50 crore i powyżej.

W przypadku nowych podmiotów brany pod uwagę będzie przewidywany obrót. W przypadku pożyczek terminowych i zakładów opartych na EMI, w których nie ma możliwości przerysowania jakiejkolwiek części objętej sankcjami, "ekspozycja" oznacza faktyczną O / S. Niestandardowe standardowe konta restrukturyzowane / przełożone ponownie przyciągną większą wagę ryzyka.

10. Należności z regulacyjnego portfela detalicznego -

Wszystkie roszczenia, które nie są objęte powyższymi kategoriami, i gdzie zagregowane ekspozycje (jak zdefiniowano powyżej) nie przekraczają R 5 crore, ale z wyłączeniem następujących, które mają różne wagi ryzyka:

(i) Roszczenia zabezpieczone nieruchomościami mieszkalnymi lub komercyjnymi

(ii) ekspozycje w drodze inwestycji w papiery wartościowe, takie jak obligacje i akcje, notowane na giełdzie lub nie;

(iii) Kredyty i zaliczki na rzecz personelu banku, które są w pełni objęte świadczeniami emerytalnymi i / lub hipoteką na mieszkanie / dom

(iv) Ekspozycje na rynku kapitałowym

(v) Kredyty konsumenckie, w tym pożyczki osobiste i należności z tytułu kart kredytowych (pożyczki do kwoty 1 lakh na złoto i srebro stanowią podzbiór tej kategorii o niższej wadze ryzyka (RW))

(vi) Fundusze kapitału podwyższonego ryzyka (VCF)

Aktywa niewystarczające (NPA) :

Portfel ten jest ważony ryzykiem zgodnie z rezerwą szczegółową na poszczególne ekspozycje. W odniesieniu do portfela dotyczącego banków korporacyjnych, zagranicznych i zagranicznych, podział na kategorie ratingowe jest konieczny. Takie ratingi są przyznawane przez krajowe agencje ratingowe CRISIL, ICRA, CARE, Fitch India w odniesieniu do roszczeń wobec rezydentów korporacyjnych (Korporacja zarejestrowana w Indiach) oraz przez globalne agencje ratingowe Standard and Poor's, Fitch i Moody's w odniesieniu do roszczeń w stosunku do spółek zagranicznych (Corporate poza Indiami), banki zagraniczne i zagraniczne państwowe. Banki nie powinny wykorzystywać wewnętrznych ratingów wykorzystywanych przez nich zamiast wyżej wymienionych zewnętrznych ratingów do celów obliczania aktywów ważonych ryzykiem.

Pozycje pozabilansowe (OBS):

Łączną ekspozycję kredytową pozabilansową (OBS) z tytułu ekspozycji na ryzyko kredytowe (gwarancje, akredytywy, instrumenty pochodne itp.) Oblicza się jako sumę ważonej ryzykiem kwoty pozycji pozabilansowych powiązanych z rynkiem i nierynkowych . Pozycje pozabilansowe banku związane z rynkiem obejmowałyby wszystkie transakcje związane z rynkiem w portfelu bankowym i handlowym (kontrakty na stopę procentową, kontrakty forex, kontrakty dotyczące złota i wszelkie inne umowy związane z rynkiem dozwolone przez RBI). Kwota równoważna kredytowi związanej z rynkiem transakcji pozabilansowej jest obliczana przy użyciu metody Current Exposure.

Elementy pozabilansowe związane z pozycją niezwiązaną z rynkiem:

Odpowiednia waga ryzyka dla niezwiązanego z rynkiem elementu OBS (np. Substytuty kredytów bezpośrednich, pozycje warunkowe związane z obrotem i obrotem oraz pewne zobowiązania, inne zobowiązania itp.) Opiera się na dwóch przesłankach - podmiot, na którego i zewnętrzny rating, w stosownych przypadkach, tj. czy podmiotem zobowiązanym / gwarantem jest rząd, bank, dom korporacyjny lub inne i czy ekspozycja jest oceniana przez zatwierdzone zewnętrzne agencje ratingowe.

Kwota równoważna kredytowi w odniesieniu do pozycji pozabilansowej powiązanej z rynkiem zostanie określona poprzez pomnożenie zakontraktowanej kwoty tej konkretnej transakcji przez odpowiedni współczynnik konwersji kredytowej (CCF) po osiągnięciu skorygowanej ekspozycji netto poprzez zastosowanie ryzyka kredytowego Techniki dotyczące mitygantów (CRM).

Dane "Skorygowana ekspozycja netto" są następujące:

(i) Jeżeli pozabankową pozycją pozabilansową jest niewykorzystany lub częściowo niewykorzystany instrument oparty na funduszach, kwota niewykorzystanego zobowiązania, która ma zostać uwzględniona przy obliczaniu pozarynkowych ekspozycji kredytowych pozabilansowych, jest niewykorzystana część zobowiązania, którą można zaciągnąć w pozostałym okresie do terminu zapadalności. Każda wylosowana część zobowiązania będzie częścią ekspozycji kredytowej banku na dzień bilansowy.

Na przykład w przypadku kredytu gotówkowego (CC), S / L = Rs 100 lakhs, O / S = Rs 60 lakh, a następnie ekspozycji bilansu = Rs 60 lakh i ekspozycji pozabilansowej = Rs 40 lakh (Undrawn Część).

(ii) W przypadku nieodwołalnych zobowiązań do dostarczenia instrumentów pozabilansowych pierwotna zapadalność będzie mierzona od rozpoczęcia zobowiązania do czasu wygaśnięcia związanego z nim instrumentu. Na przykład, nieodwołalne zobowiązanie z pierwotnym terminem zapadalności wynoszącym 12 miesięcy na wydanie sześciomiesięcznej akredytywy dokumentowej ma pierwotny termin zapadalności wynoszący 18 miesięcy.

Nieodwołalnym zobowiązaniom do zapewnienia opcji pozabilansowych będzie przypisany niższy z dwóch mających zastosowanie współczynników konwersji kredytowej. Na przykład nieodwołalne zobowiązanie z pierwotnym terminem zapadalności wynoszącym 15 miesięcy w wysokości 50% - Współczynnik konwersji kredytowej (CCF) do wystawienia sześciomiesięcznej akredytywy dokumentowej o 20% - CCF przyciągnie niższą z CCF, tj. CCF zastosowanie do akredytywy dokumentowej, a mianowicie, 20%.

(iii) Następujące transakcje z kontrahentami niebankowymi będą traktowane jako roszczenia wobec banków:

a) Gwarancje wystawione przez banki na gwarancje bankowe innych banków.

b) redyskonta rachunków dokumentowych przyjmowanych przez banki. Bony zdyskontowane przez banki, które zostały zaakceptowane przez inny bank, będą traktowane jako roszczenie kapitałowe w banku.

Zewnętrzna ocena zdolności kredytowej:

Zewnętrzny system ratingowy obejmuje zatwierdzone przez RBI agencje ratingowe - CRISIL, ICRA, Fitch India i CARE w odniesieniu do roszczeń wobec rezydentów korporacyjnych oraz Standar & Poor FITCH i Moody's za roszczenia wobec korporacji zagranicznych, banków zagranicznych i zagranicznych państw.

W przypadku wszystkich ekspozycji na konkretnym kontrpartnercie banki wykorzystują rating tylko jednej agencji, mimo że ekspozycje te są oceniane przez więcej niż jedną z zatwierdzonych agencji ratingowych.

Aby kwalifikować się do celów ważenia ryzyka, zewnętrzna ocena kredytowa musi uwzględniać i odzwierciedlać całkowitą ekspozycję banku na ryzyko kredytowe w odniesieniu do wszystkich należnych płatności. Na przykład, jeśli bank jest winien zarówno kapitał, jak i odsetki, ocena musi w pełni uwzględniać i odzwierciedlać ryzyko kredytowe związane z terminową spłatą zarówno kwoty głównej, jak i odsetek.

Oceny zewnętrzne dla jednego podmiotu w ramach grupy korporacyjnej nie mogą być wykorzystywane do oceny wagi innych podmiotów w ramach tej samej grupy.

Aby kwalifikować się do celów ważenia ryzyka, rating powinien obowiązywać i być potwierdzony w miesięcznym biuletynie danej agencji ratingowej. Agencja ratingowa powinna zweryfikować rating przynajmniej raz w ciągu ostatnich 15 miesięcy. Oceny udostępnione wyłącznie stronom transakcji nie powinny być akceptowane.

W przypadku aktywów w portfelu banku, które mają umowny termin zapadalności krótszy lub równy jednemu roku, odpowiednie byłyby krótkoterminowe ratingi przyznane przez wybrane agencje ratingowe. W przypadku innych aktywów, których umowny termin zapadalności przekracza jeden rok, istotne byłyby długoterminowe ratingi przyznane przez wybrane agencje ratingowe.

Ekspozycje z tytułu kredytu gotówkowego są zazwyczaj ogólnie przewalcowane, a także zazwyczaj są pobierane średnio w przypadku dużej części objętych sankcjami limitów. W związku z tym, nawet jeśli ekspozycja kredytowa gotówkowa może podlegać sankcjom za okres jednego roku lub krótszy, ekspozycje te należy traktować jako ekspozycje długoterminowe, a tym samym zastosowanie będą miały długoterminowe ratingi przyznane przez zewnętrzne agencje ratingowe.

Jeżeli emitent ma ekspozycję długoterminową z zewnętrznym ratingiem długoterminowym, który gwarantuje wagę ryzyka 150%, wszystkie nieobjęte oceną wierzytelności tego samego kontrahenta, zarówno krótkoterminowe, jak i długoterminowe, również powinny otrzymać wagę ryzyka równą 150%, chyba że bank zastosuje uznane techniki ograniczania ryzyka kredytowego dla takich roszczeń. Podobnie jest w przypadku ratingu krótkoterminowego.

Mapowanie zewnętrznych ocen według wag ryzyka:

Mapowanie wagi ryzyka długoterminowych ratingów krajowych agencji ratingowych (dla Resident Corporate)

Mapowanie wagi ryzyka krótkoterminowych ratingów krajowych agencji ratingowych (dla Resident Corporate)

Mapowanie ryzyk ratingów międzynarodowych agencji ratingowych (roszczenia wobec zagranicznych banków i zagranicznych rządów)

Jednakże wierzytelności wobec banków zagranicznych denominowanych w "krajowej" walucie obcej, wyprowadzone z zasobów w tej samej walucie, podniesione w tych zagranicznych centrach, będą przyciągały RW w wysokości 20%, pod warunkiem, że bank spełnia minimalne CRAR określone przez odnośnego organu nadzoru bankowego. ). Jednak w przypadku, gdy gospodarz kraju obcego wymaga bardziej konserwatywnego traktowania takich roszczeń w księgach zagranicznych oddziałów banków indyjskich, nasze zagraniczne oddziały będą podążać za regulatorem / przełożonym goszczącym.

Również należności od zagranicznych rządów denominowanych w walucie krajowej zagranicznego państwa spłacanego z zasobów w tej samej walucie, podnoszone w jurysdykcji tego zagranicznego państwa, będą przyciągały RW w wysokości 0%. Jednak w przypadku, gdy gospodarz nadzorujący wymaga bardziej konserwatywnego traktowania takich roszczeń w księgach zagranicznych oddziałów indyjskich banków.

Oceny długoterminowe przyznane przez zatwierdzone agencje ratingowe można bezpośrednio przypisać do wag ryzyka w ramach metody standardowej dla ekspozycji długoterminowych.

Przeciwnie, nieskrępowane roszczenie krótkoterminowe na kontrahenta przyciągnie wagę ryzyka o co najmniej jeden poziom wyższą niż waga ryzyka mająca zastosowanie do krótkoterminowego roszczenia krótkoterminowego tego kontrahenta. Jednak krótkoterminowe ratingi specyficzne dla danej emisji można wykorzystać do wyznaczenia wag ryzyka dla roszczeń wynikających z ocenianego kredytu względem banków i korporacji. W żadnym wypadku nie można zastosować ratingu krótkoterminowego do wsparcia wagi ryzyka dla nieocenionych roszczeń długoterminowych.

Korzystanie z wielu ocen ratingowych:

(i) Jeżeli agencja ratingowa dysponuje tylko jednym ratingiem dla danego roszczenia, ta konkretna ocena zostanie wykorzystana do ustalenia wagi ryzyka roszczenia.

(ii) Jeżeli istnieją dwie oceny przyznane przez uprawnione agencje ratingowe, które odwzorowują różne wagi ryzyka, należy zastosować wyższą wagę ryzyka

(iii) Jeżeli istnieją trzy lub więcej ocen przyznanych przez uprawnione agencje ratingowe o różnych wagach ryzyka, należy odnieść się do ratingów odpowiadających dwóm najniższym wagom ryzyka i zastosować wyższą z tych dwóch wag ryzyka, tj. drugą najniższa waga ryzyka.

Strzyżenie na ekspozycjach:

W Indiach banki są zobowiązane do stosowania jedynie standardowej redukcji ryzyka nadzorczego i nie ma redukcji wartości ekspozycji, chyba że jest to transakcja typu repo, w której zaangażowane są zabezpieczenia finansowe. Jednak nie ma redukcji wartości transakcji repo lub transakcji reverse repo przeprowadzanych przez banki, ponieważ jednym z etapów transakcji jest gotówka, a druga część zostaje skorygowana w ramach portfela inwestycji w papiery wartościowe przez bank i nie podlega zmianie wartości ze względu na zmienność rynku.

Fryzury są stosowane tylko wtedy, gdy zabezpieczenia finansowe podlegają zmienności rynku. Kredyt hipoteczny na nieruchomości nie jest uważany za zabezpieczenie finansowe, a zatem nie jest objęty redukcją wartości. Zgodnie ze zmienionymi wytycznymi Urzędu Regulacji (RBI) jedynie zabezpieczenia finansowe, o których mowa powyżej, są poddawane redukcji wartości.

W Indiach redukcja wartości ekspozycji została całkowicie zniesiona, z wyjątkiem przypadków kredytów sztabowych podjętych przez banki. Nawet w takich przypadkach redukcja wartości ekspozycji ma zastosowanie tylko wtedy, gdy do obniżenia wartości ekspozycji stosuje się zabezpieczenia finansowe. W związku z tym pod żadnym pozorem kwota ekspozycji nie zostanie zwiększona z powodu zastosowania strzyżenia.

Przykłady zastosowania fryzury według najnowszych wytycznych podano poniżej:

Przykłady:

Przypadek 1:

Wartość ekspozycji w gotówce = Rs 100

Ocena zewnętrzna pożyczkobiorcy - nienazwane

Charakter zabezpieczenia finansowego - złoty (Obniżka ma zastosowanie: 21, 20% (po skorygowaniu okresu przechowywania) Wartość zabezpieczenia finansowego = Rs 25

Wartość zabezpieczenia finansowego po redukcji wartości będzie wynosić 19, 70

Skorygowana ekspozycja netto wyniesie 100 - 19, 70 = R 80, 30

Waga ryzyka (RW) ma zastosowanie do 100% w przypadku pożyczkobiorcy korporacyjnego lub 75% w przypadku kredytobiorcy detalicznego.

Aktywa ważone ryzykiem (RWA) będą wynosić 80, 30 x 100% = 80, 30 lub 80, 30 x 75%

= 60.225, od którego należy pobierać kapitał według określonej stawki.

Przypadek 2:

Transakcje typu repo

Wartość ekspozycji w kredytach sztabowych = Rs 100

Ocena zewnętrzna pożyczkobiorcy - nienazwane

Charakter zabezpieczenia finansowego - TDR (redukcja wartości w przypadku 0%)

Wartość zabezpieczenia finansowego = 25

Skorygowana ekspozycja po strzyŜeniu będzie wynosić 125 Rs, poniewaŜ 25% to redukcja wartości dla nieocenionych indywidualnych kredytobiorców.

Wartość zabezpieczenia finansowego po redukcji wartości będzie wynosić 25, 00.

Skorygowane ekspozycje netto dla celów wagi ryzyka będą wynosić R 125 - Rs 25 = R 100

RW ma zastosowanie będzie 100% w przypadku kredytobiorcy korporacyjnego.

W związku z tym RWA będzie wynosić R 100 x 100% = Rs 100, od którego należy pobierać kapitał zgodnie z ustaloną stawką.

Przypadek 3:

Wartość ekspozycji w kredytach sztabowych = Rs 100

Rating zewnętrzny pożyczkobiorcy - AAA Brak dostępnych zabezpieczeń finansowych.

Skorygowana ekspozycja po strzyżeniu będzie wynosić Rs.100, ponieważ nie będzie to możliwe. zastosowanie, ponieważ nie ma zabezpieczenia finansowego.

Wartość zabezpieczenia finansowego po redukcji wartości będzie wynosić Re 0.

Skorygowana ekspozycja netto wyniesie Rs 100.

RW ma zastosowanie wynosi 20%, ponieważ kredytobiorca jest oceną zewnętrzną AAA.

RWA będzie wynosić 100 x 20% = 20, od którego należy pobierać kapitał zgodnie z ustaloną stawką.

Należy rozumieć, że fryzury mają zastosowanie tylko wtedy, gdy zostały podjęte zabezpieczenia finansowe. Hipoteka na nieruchomościach nie jest traktowana jako zabezpieczenie finansowe, a wartość nieruchomości obciążonej hipoteką nie jest odejmowana od ekspozycji w celu obliczenia aktywów ważonych ryzykiem. Prawidłowe obliczanie aktywów ważonych ryzykiem (RWA) jest podstawowym warunkiem wypracowania wymaganego kapitału banku komercyjnego.

Konieczne jest uwzględnienie zabezpieczeń finansowych tylko w tych przypadkach, w których skorygowana ekspozycja E * staje się mniejsza niż faktyczna ekspozycja "E". Jeśli marża jest zbyt niska, E * może przewyższyć "E" ze względu na zastosowanie redukcji włosów na ekspozycję (która ją zawyża) i fryzury na zabezpieczeniach (które go obniżają). W takich sytuacjach banki nie będą brały pod uwagę zabezpieczeń finansowych, które sprawią, że E * będzie równe "E".

Kilka ilustracji do określenia właściwego He jest wskazane poniżej:

Ilustracja:

Gwarancje:

Nowe zasady dotyczące adekwatności kapitałowej uznają gwarancje za kwalifikowalne narzędzie ograniczania ryzyka kredytowego, pod warunkiem że takie gwarancje są bezpośrednie, wyraźne, nieodwołalne i bezwarunkowe. Część chroniona (część zabezpieczona) w ramach takiej uprawnionej gwarancji [przez podmiot kwalifikujący się do niższej RW od kontrahenta] otrzymuje RW dostawcy ochrony (instytucja udzielająca gwarancji).

Poniżej znajduje się wykaz uprawnionych poręczycieli (kontrgwarancji):

(i) Gwarancje (lub kontrgwarancje) emitowane przez państwa, podmioty publiczne (w tym BIS, MFW, Europejski Bank Centralny i Wspólnotę Europejską, a także te MDB oceniane przez BCBS, ECGC i CGTSI), banki, głównych dealerów z niższą wagę ryzyka niż kontrahent kwalifikują się do ograniczenia ryzyka kredytowego (CRM).

(ii) Gwarancje (lub kontrgwarancje) wyemitowane przez inne podmioty o ratingu "AA (-)" lub lepszym (w tym gwarancja udzielona przez jednostkę dominującą, zależną i stowarzyszoną) pod warunkiem, że mają niższą wagę ryzyka niż dłużnik, kwalifikują się złagodzenie ryzyka kredytowego (CRM). Rating podmiotu udzielającego poręczenia powinien stanowić rating podmiotu uwzględniający wszystkie zobowiązania i zobowiązania (w tym gwarancje) jednostki.

Wymagania operacyjne dla gwarancji są następujące:

(i) Gwarancja (regwarancja) musi stanowić bezpośrednie roszczenie dotyczące poręczyciela i musi być wyraźnie powiązana z konkretnymi ekspozycjami, tak aby zakres ochrony był jasno określony i niepodważalny. Gwarancja musi być nieodwołalna; w umowie nie może być żadnej klauzuli, która pozwoliłaby jednostce ochroniarskiej jednostronnie anulować ochronę.

(ii) Gwarancja musi być również bezwarunkowa; w gwarancji nie powinna znajdować się żadna klauzula poza bezpośrednią kontrolą banku, która mogłaby uniemożliwić dostawcy ochrony zobowiązanie do terminowej spłaty w przypadku, gdy pierwotny kontrahent nie dokonał należnych płatności.

(iii) Gwarancja powinna być wyraźnie udokumentowanym obowiązkiem gwaranta i musi obejmować wszystkie rodzaje płatności, których oczekuje się od kredytobiorcy bazowego w ramach dokumentacji regulującej transakcję. Jeżeli gwarancja obejmuje wyłącznie spłatę kapitału, odsetki i wszystkie pozostałe niepokryte płatności należy traktować jako niezabezpieczone.

(iv) Poręczonej części przypisuje się wagę ryzyka gwaranta. Niepokrytej części ekspozycji przypisuje się wagę ryzyka kredytobiorcy.

(v) w przypadku gdy gwarantowana kwota jest mniejsza niż kwota ekspozycji, a zabezpieczona i niezabezpieczona część ma równe uprzywilejowanie, tj. Bank i poręczyciel podzielają straty na zasadzie proporcjonalnej ulgi w kapitale, zostaną przyznane na zasadzie proporcjonalnej : tj. gwarantowana część otrzyma traktowanie mające zastosowanie do kwalifikujących się gwarancji, a pozostała część traktowana będzie jako niezabezpieczona.

(vi) Wszystkie ekspozycje będą ważone ryzykiem po uwzględnieniu ograniczenia ryzyka dostępnego w formie gwarancji. Jeżeli gwarantowane ekspozycje są klasyfikowane jako zagrożone, gwarancja przestaje być czynnikiem ograniczającym ryzyko kredytowe i żadne korekty nie byłyby dopuszczalne z powodu ograniczenia ryzyka kredytowego w formie gwarancji. Całość pozostająca do spłaty, bez rezerwy celowej i netto możliwej do uzyskania wartości kwalifikowanych zabezpieczeń / czynników ograniczających ryzyko kredytowe, będzie przyciągać odpowiednią wagę ryzyka.

(vii) Jeżeli ochrona kredytowa jest denominowana w walucie innej niż waluta, w której denominowana jest ekspozycja, tj. występuje niedopasowanie walutowe, redukcja wartości o 8% będzie miała zastosowanie do gwarantowanej kwoty.

Roszczenie może być objęte gwarancją, która jest pośrednio przeciw-gwarantowana przez suwerena.

Twierdzenie takie może być traktowane jako objęte gwarancją państwową, pod warunkiem że:

a) regwarancja państwowa obejmuje wszystkie elementy ryzyka kredytowego w roszczeniu

(b) Zarówno pierwotna gwarancja, jak i regwarancja spełniają wszystkie wymogi operacyjne dotyczące gwarancji, z tym wyjątkiem, że regwarancja nie musi być bezpośrednia i jednoznaczna z pierwotnym roszczeniem i

(c) Ochrona ubezpieczeniowa powinna być solidna, a żadne dowody historyczne nie sugerują, że zakres gwarancji wzajemnej jest mniejszy niż skuteczność równoważna gwarancji bezpośredniej z tytułu długu państwowego

Zarabianie netto na bilansie:

Saldowanie na rachunku saldowym jest dopuszczalne (wyłącznie w celu obliczenia aktywów ważonych ryzykiem) między pożyczkami / zaliczkami a depozytami, jeżeli bank posiada prawnie wykonalny program saldowania związany z określonym zastawem z dowodem posiadania dokumentacji. Ekspozycja netto pożyczek / zaliczek i depozytów jest wykorzystywana do obliczania aktywów ważonych ryzykiem.

Pożyczki / zaliczki będą traktowane jako ekspozycja i depozyty jako zabezpieczenie. Strzyżenie (marginesy) będzie wynosić zero, z wyjątkiem przypadku niedopasowania walutowego między depozytem a pożyczką, w którym to przypadku zastosowanie będzie miała redukcja wartości o 8%. Pod żadnym pozorem kwota netto nie powinna być przenoszona do Bilansu; ta sieć jest tylko dla celów obliczania RWA.

Leczenie basenów technik CRM:

W przypadkach, gdy bank posiada wiele technik CRM obejmujących pojedynczą ekspozycję (np. Oddział ma zarówno zabezpieczenie, jak i gwarancję częściowo pokrywające ekspozycję), podzieli ekspozycję na części objęte każdym rodzajem techniki CRM (np. Część objęta zabezpieczeniem część objęta gwarancją).

Niedopasowanie terminów zapadalności:

Gdy rezydualny termin zapadalności zabezpieczenia / gwarancji, tj. Ograniczania ryzyka kredytowego (CRM) jest niższy niż ryzyko bazowej ekspozycji kredytowej, występuje niedopasowanie terminów zapadalności. W przypadku niedopasowania terminów zapadalności i CRM ma pierwotny termin zapadalności krótszy niż jeden rok lub rezydualny termin zapadalności zabezpieczenia wynosi trzy miesiące lub mniej, CRM nie jest uznawany dla celów kapitałowych. Dlatego banki powinny zapewnić, że nie ma niedopasowania terminów zapadalności, podejmując kroki takie jak automatyczne odnowienie zabezpieczenia, dostosowując jego dojrzałość do stopnia ekspozycji itp.

Wagi ryzyka dla różnych ekspozycji zgodnie z sugestią BASEL-II :

a) Roszczenia wobec krajowych suwerenów:

Ekspozycje wobec krajowego długu państwowego będą waŜone ryzykiem:

Rząd centralny, RBI, ECGC, CGTSI - Bezpośrednia ekspozycja oraz gwarancje - 0

Rząd stanowy - Bezpośrednia ekspozycja - 0 Gwarancje - 20% **

** inwestycja w gwarantowane papiery wartościowe państwowe emitowane w ramach programu zaciągania pożyczek rynkowych przyciągnie 0 wagę ryzyka. Jeżeli takie ekspozycje zabezpieczone od państwa są klasyfikowane jako zagrożone, przyciągną wagę ryzyka stosowaną do NPA.

b) Roszczenia wobec zagranicznych władców:

Ekspozycje na zagranicznych emitentów przyciągną wagi ryzyka zgodnie z ratingiem przyznawanym przez międzynarodowe agencje ratingowe (S i P / Moody's) w zakresie od 0% do 100% dla ratingów do B / B 150% dla poniżej B / B i 100% dla nieocenionych .

Ekspozycje denominowane w walucie krajowej zagranicznego państwa spienięŜonego z zasobów w tej samej walucie, podnoszone w jurysdykcji tego państwa, będą przyciągać wagę ryzyka równą 0%, pod warunkiem Ŝe główny organ nadzoru nie wymaga bardziej zachowawczego traktowania takimi ekspozycjami w księgach. zagranicznych oddziałów indyjskich banków. W przeciwnym razie należy przyjąć wymogi określone przez organy nadzoru kraju przyjmującego.

c) Należności od krajowych podmiotów sektora publicznego i Dealerów Pierwotnych - Należności od krajowych podmiotów sektora publicznego i pierwotnych dealerów będą ważone ryzykiem jako domy korporacyjne.

d) Roszczenia z tytułu roszczeń korporacyjnych - roszczenia wobec przedsiębiorstw obciążane są ryzykiem zgodnie z ratingami przyznanymi przez agencje ratingowe zarejestrowane w Urzędzie

SEBI i uznane przez RBI w przedziale od 20% do 100% dla ratingów do A i 150% dla poniżej BBB i poniżej. Standardowa waga ryzyka wynosi 100% dla nieocenionych.

Żadnemu roszczeniu korporacyjnemu nieobjętemu ratingiem nie można nadać wagi ryzyka preferencyjnej w stosunku do przypisanej jego suwerenowi. Jeśli RBI uważa, że ​​wyższa waga ryzyka jest uzasadniona ogólnym doświadczeniem niewykonania zobowiązań i jakości kredytowej, nalegałaby na standardową wagę ryzyka wyższą niż 100% w przypadku nieocenionych roszczeń korporacyjnych.

Należności od wielostronnych banków rozwoju (ocenianych przez BCBS), BIS, MFW - 0.

e) Należności od banków - Ekspozycjom wobec planowych banków działających w Indiach w rupiach przypisuje się wagę ryzyka równą 20%. Wszystkim ekspozycjom na rupie w innych bankach przypisuje się wagę ryzyka 100%.

Należności denominowane w walucie obcej w bankach będą ważone ryzykiem zgodnie z ratingami przyznawanymi przez międzynarodowe agencje ratingowe (S i P / Moody's) w zakresie od 20% do 100%

Dla ocen do B- / B, 150% dla poniżej B- / B. Waga ryzyka będzie wynosić 50% dla nieocenionych. Wierzytelności walutowe finansowane w tej walucie będą ważone ryzykiem 20%

(f) Do roszczeń objętych regulacyjnym portfelem detalicznym - portfel detaliczny można przypisać wagę ryzyka 75% ", pod warunkiem że spełnione są cztery kryteria:

(a) Kryterium orientacji:

Ekspozycja dotyczy pojedynczej osoby lub osób lub małej firmy (każda osoba prawna zdolna do zawierania umów - osoba fizyczna, HUF, spółka partnerska, fundusz powierniczy, spółka z ograniczoną odpowiedzialnością, spółka akcyjna, spółdzielnia itp.). Małe firmy to takie, w których całkowity roczny obrót jest mniejszy niż 50 rupii.

(b) Kryterium produktu:

Obejmuje to kredyty odnawialne i linie kredytowe (w tym karty kredytowe i kredyty w rachunku bieżącym), osobiste pożyczki i dzierżawy terminów (np. Kredyty ratalne, kredyty samochodowe, kredyty studenckie i edukacyjne, finanse osobiste) oraz udogodnienia dla małych firm i zobowiązania

(c) Kryterium rozdrobnienia:

Powinien być dobrze zdywersyfikowany. Żadna łączna ekspozycja na jednego kontrahenta nie powinna przekroczyć 0, 2% ogólnego regulacyjnego portfela detalicznego. NPA z tytułu kredytów detalicznych należy wyłączyć z ogólnego regulacyjnego portfela detalicznego przy ocenie kryterium ziarnistości.

(d) Niska wartość indywidualnej ekspozycji: Niska wartość indywidualnej ekspozycji, tj. granica progowa dla maksymalnej zagregowanej ekspozycji detalicznej na jednego kontrahenta jest następująca:

W celu ustalenia progu, narażenie w tym przypadku oznacza ustalony limit lub zaległy, w zależności od tego, który z nich jest wyższy dla wszystkich instytucji opartych na funduszach i funduszach niefinansowych, w tym wszystkie formy ekspozycji pozabilansowych. W przypadku pożyczek terminowych i zakładów opartych na EMI, ekspozycja oznacza rzeczywiste zaległe należności.

Ekspozycje z tytułu inwestycji w papiery wartościowe (takie jak obligacje i akcje), notowane na giełdzie lub nie, oraz kredyty hipoteczne w zakresie, w jakim kwalifikują się do traktowania jako wierzytelności zabezpieczone nieruchomością, są wyraźnie wyłączone z tej kategorii.

1. Należności zabezpieczone na nieruchomościach mieszkalnych:

Roszczenia te są w pełni zabezpieczone hipotekami na ryzyko nieruchomości mieszkalnych o wadze 75%. Inwestycje w papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką mieszkaniową emitowane przez spółki finansujące budownictwo mieszkaniowe regulowane przez NHB, ryzyko waży 75%.

Łączna waga w wysokości 75% jest stosowana restrykcyjnie dla celów mieszkaniowych oraz w przypadkach, w których dostępna jest marża co najmniej 25%

Wszystkie pozostałe wierzytelności zabezpieczone nieruchomościami przyciągnęłyby większą wagę ryzyka 100%.

Bank Rezerw Indii zwiększyłby standardową wagę ryzyka, gdy oceniłby, czy kryteria nie są spełnione, lub czy domyślne doświadczenie z tytułu wierzytelności zabezpieczonych hipotekami mieszkaniowymi uzasadnia wyższą wagę ryzyka.

2. Reklamacje zabezpieczone nieruchomościami komercyjnymi:

Roszczenia zabezpieczone hipotekami na nieruchomościach komercyjnych przyciągną wagę ryzyka 100%.

3. Nieaktywne aktywa:

Niezabezpieczona część NPA (inna niż kwalifikująca się mieszkaniowa pożyczka hipoteczna), pomniejszona o rezerwy celowe (w tym częściowe odpisy), będzie ważona ryzykiem w następujący sposób:

Aby obliczyć poziom określonych rezerw w NPA, należy obliczyć wszystkie ekspozycje finansowane jednego kontrahenta.

Aby zdefiniować zabezpieczoną część NPA, kwalifikowane zabezpieczenia i gwarancje będą takie same, jak uznane w celu ograniczenia ryzyka kredytowego.

Jeżeli NPA jest w pełni zabezpieczona gruntami i budynkami (gdy wycena nie jest dłuższa niż 3 lata) oraz maszyn i urządzeń (o wartości nie wyższej niż zamortyzowana wartość), które nie są uznawane dla celów ograniczenia ryzyka kredytowego, 100% ryzyka waga może obowiązywać - bez określonych rezerw - gdy rezerwy osiągną 15% zaległej kwoty.

W przypadku roszczeń NPA zabezpieczonych na nieruchomościach mieszkalnych, waga ryzyka mająca zastosowanie do pożyczki netto w przypadku rezerw celowych wynosi 75%, jeżeli rezerwy celowe stanowią co najmniej 20% kwoty pozostającej do spłaty; w przeciwnym razie jest kompletny 100%

4. Inne aktywa:

Wszystkie pozostałe aktywa przyciągną jednolitą wagę ryzyka 100%. Wytyczne dotyczące ekspozycji sekurytyzacyjnych będą wydawane osobno.

Pozycje z pozycji pozabilansowych:

Ekspozycja na ryzyko kredytowe związana z pozycjami pozabilansowymi musi być najpierw obliczona poprzez pomnożenie wartości nominalnej każdej pozycji pozabilansowej przez "współczynnik konwersji kredytowej", który następnie musi zostać pomnożony przez wagi przypisane do odpowiedni kontrahent, jak określono powyżej. Współczynnik konwersji kredytowej dla różnych instrumentów wynosi od 0% do 100%.

W odniesieniu do pozycji pozabilansowych następujące transakcje z niebankowymi kontrahentami będą traktowane jako roszczenia wobec banków:

(a) Gwarancje wystawione przez banki na gwarancje bankowe innych banków

(b) redyskontowa weksli dokumentowych przyjmowanych przez banki. Bony zdyskontowane przez banki, które zostały zaakceptowane przez inny bank, będą traktowane jako roszczenie kapitałowe w banku.

Aby obliczyć minimalny współczynnik kapitałowy z tytułu instrumentów pochodnych i instrumentów pochodnych na stopy procentowe, ekspozycje powinny być obliczane zgodnie z metodą bieżącej ekspozycji i pomnożone przez wagę ryzyka.

Nierozliczone transakcje:

BCBS postanowił odroczyć specyfikację wymogu kapitałowego dla nierozliczonych transakcji walutowych i papierów wartościowych. Jednakże w przypadku nieudanych transakcji bank powinien utrzymywać kapitał odpowiedni do wag ryzyka mających zastosowanie do kontrahentów.

Obciążenie kapitałowe z tytułu ryzyka rynkowego:

Rynek definiuje się jako ryzyko strat zarówno na pozycjach bilansowych jak i pozabilansowych wynikających z zmian cen rynkowych.

Pozycje ryzyka rynkowego wymagające obciążenia kapitałowego to:

(i) Instrumenty związane z oprocentowaniem w portfelu handlowym

(ii) Akcje w księdze handlowej i

(iii) Walutowe otwiera pozycje (w tym pozycje w metalach szlachetnych) w całym banku (tj. zarówno w księdze bankowej, jak i handlowej)

Księga handlowa składa się z instrumentów finansowych i towarów przechowywanych z zamiarem handlu lub w celu zabezpieczenia innych elementów w portfelu handlowym. Porozumienie Bazylea II przewiduje, że stanowiska powinny być często i dokładnie wyceniane. Regulator może zapewnić wytyczne dotyczące ostrożnej wyceny pozycji.

Wskazówki są szczególnie ważne w przypadku pozycji o mniejszej ilości cieczy. W Indiach Bank Rezerw Indii bardzo aktywnie radzi sobie z tymi kwestiami i zapewnia niezbędne wytyczne dotyczące aktualizacji wyceny płynnych i "niezbyt płynnych" instrumentów finansowych, a także pozycji walutowych.

W scenariuszu indyjskim księga handlowa obejmuje:

1. Papiery wartościowe w kategorii Held for Trading (HFT)

2. Papiery wartościowe w kategorii "Dostępne do sprzedaży" (AFS)

3. Otwórz pozycje forex

4. Otwórz pozycje złota

5. Pozycje handlowe w instrumentach pochodnych i

6. Instrumenty pochodne na zabezpieczające pozycje transakcyjne

Można zauważyć, że banki będą zobowiązane do obliczenia opłaty z tytułu ryzyka kredytowego kontrahenta dla instrumentów pochodnych będących przedmiotem obrotu poza rynkiem regulowanym.

Zobaczymy teraz, jak opracowywany jest wymóg kapitałowy na ryzyko związane z utrzymywaniem lub zajmowaniem pozycji w dłużnych papierach wartościowych i innych instrumentach związanych z oprocentowaniem w portfelu handlowym. Opłata kapitałowa od instrumentów związanych z oprocentowaniem i akcji będzie miała zastosowanie do bieżącej wartości rynkowej tych pozycji.

Minimalny wymóg kapitałowy składa się z dwóch elementów, jak poniżej:

(i) Specjalna opłata za ryzyko dla każdego papieru wartościowego, która jest podobna do konwencjonalnego obciążenia kapitałowego z tytułu ryzyka kredytowego, zarówno dla krótkich, jak i długich pozycji.

(ii) Ogólne obciążenie ryzykiem rynkowym w związku z ryzykiem stopy procentowej w portfelu.

Pomiar opłaty kapitałowej dla instrumentów powiązanych z oprocentowaniem:

Opłata kapitałowa z tytułu określonego ryzyka ma na celu ochronę przed niekorzystnym ruchem cen indywidualnego zabezpieczenia ze względu na czynniki związane z indywidualnym zabezpieczeniem.

Wagi ryzyka, które należy stosować w tych obliczeniach, muszą być spójne z wagami stosowanymi do obliczania wymogów kapitałowych w księdze bankowej. Dlatego banki stosujące metodę standardową w zakresie ryzyka kredytowego w księdze bankowej będą konsekwentnie stosować wagę ryzyka standardowego podejścia do ryzyka kontrahenta w portfelu handlowym.

Kapitał szczególnego ryzyka jest różny dla różnych kontrahentów. W przypadku instrumentów rządów centralnych jest zerowy, a w przypadku instrumentów rządów państwowych 1, 8% ekspozycji. W przypadku banków jest to stopniowane, a także zależne od CRAR kontrahenta.

Oprócz obliczania specyficznej opłaty z tytułu ryzyka dla instrumentów pochodnych będących przedmiotem obrotu poza rynkiem regulowanym w portfelu handlowym, banki obliczają opłatę z tytułu ryzyka kredytowego z tytułu instrumentów pochodnych będących przedmiotem obrotu poza rynkiem regulowanym w ramach kapitału z tytułu ryzyka kredytowego według metody standardowej.

Wymogi kapitałowe dotyczące ogólnego ryzyka rynkowego mają na celu uchwycenie ryzyka strat wynikających ze zmian rynkowych stóp procentowych.

Opłata kapitałowa jest sumą czterech składników:

(i) Pozycja netto w portfelu handlowym

(ii) Niewielka część dopasowanej pozycji w każdym banku czasu (odmowa wertykalna)

(iii) Większa część dopasowanej pozycji w różnych przedziałach czasowych (poziome wyłączenie) i

(iv) Opłata netto za pozycje w opcjach

Komitet Bazylejski zaproponował dwie szerokie metody obliczania obciążenia kapitałowego na ryzyko rynkowe. Jednym z nich jest metoda standardowa, a druga oparta jest na wewnętrznym modelu zarządzania ryzykiem banku. Zgodnie ze standardową metodą w Indiach dostępne są dwie opcje, mianowicie "metoda zapadalności" i metoda "duration".

RBI określiło metodę "duration", aby uzyskać kapitałową stawkę za ryzyko rynkowe. W związku z tym banki będą musiały zmierzyć ogólną opłatę za ryzyko rynkowe, wyliczając oddzielnie wrażliwość cenową (zmodyfikowany czas trwania) dla każdej pozycji.

Pomiar kapitału własnego w akcjach w księdze handlowej:

Opłata kapitałowa z tytułu określonych rodzajów ryzyka wynosi 9%, a ryzyko szczególne jest obliczane na podstawie wartości brutto pozycji kapitałowych banku.

Ogólna opłata z tytułu ryzyka rynkowego wyniesie również 9% w stosunku do pozycji brutto w kapitale. Otwarte pozycje walutowe i otwarte pozycje złota będą obciążone kapitałem w wysokości 9%.

Opłaty kapitałowe z tytułu ryzyka operacyjnego:

Nowe zasady adekwatności kapitałowej określają trzy metody obliczania obciążeń kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego w kontinuum rosnącego wyrafinowania i wrażliwości na ryzyko:

(i) Podejście podstawowe

(ii) Standaryzowane podejście i

(iii) Zaawansowane metody pomiaru (AMA)

Nowa struktura adekwatności kapitałowej przewiduje, że banki działające na skalę międzynarodową i banki o znacznym ryzyku operacyjnym (na przykład wyspecjalizowane banki przetwórcze) powinny stosować podejście bardziej zaawansowane niż podejście oparte na wskaźniku podstawowym i odpowiednie dla profilu ryzyka instytucja. Jednak na początku banki w Indiach obliczają wymogi kapitałowe z tytułu ryzyka operacyjnego zgodnie z metodą podstawowego wskaźnika.

Banki stosujące metodę podstawowego wskaźnika muszą utrzymywać kapitał na poziomie ryzyka operacyjnego równego średniej z poprzednich trzech lat stałej wartości procentowej (oznaczonej alfa) dodatniego rocznego dochodu brutto.

Dochód brutto definiowany jest jako dochód odsetkowy netto powiększony o dochód pozaodsetkowy.

Powinno:

(i) Być obrzydliwym jakimkolwiek postanowieniem (np. za niezapłacone odsetki).

(ii) Należy obliczyć koszty operacyjne, w tym opłaty za usługi outsourcingu, w przeciwieństwie do opłat za usługi zlecane na zewnątrz, opłaty pobierane przez banki świadczące usługi outsourcingu zostaną uwzględnione w definicji dochodu brutto.

(iii) Nie uwzględniaj zrealizowanych zysków / strat ze sprzedaży papierów wartościowych w księdze bankowej.

Zrealizowane zyski / straty z papierów zaklasyfikowanych jako "utrzymywane do terminu zapadalności", które zazwyczaj stanowią pozycje księgi bankowej, są wyłączone z definicji dochodu brutto, a także wyłączają pozycje nadzwyczajne lub nieprawidłowe, a także dochody z ubezpieczenia.