Wskaźniki księgowe: definicja, ważność i ograniczenia

Dokonajmy dogłębnej analizy definicji, znaczenia i ograniczeń wskaźników księgowych.

Definicja współczynnika księgowego:

Współczynnik jest ułamkiem, którego licznik jest poprzedzającym i denominującym następnik.

Jest po prostu wyrażeniem jednej liczby pod względem innej. Można go również zdefiniować jako relację lub proporcję, jaką jedna kwota ponosi do drugiej, przy czym pierwsza liczba jest licznikiem, a druga mianownikiem.

Innym wyjaśnieniem stosunku może być stosunek tego ostatniego do wcześniejszej kwoty i obliczony przez podzielenie kwoty na drugą datę lub okres przez kwotę wcześniejszej daty lub okresu.

(i) Czysty wskaźnik: np. stosunek długu do kapitału, na przykład 1: 1;

(ii) Stosunek, który odnosi się do wskaźników stwierdzonych w odniesieniu do okresu czasu - np. Obrotu Obrotu Kapitałem Pracującym 3 razy w roku;

(iii) Procent: np. Zysk netto w wysokości 20% od sprzedaży.

Analiza znaczenia analizy:

Współzależności istniejące pomiędzy różnymi pozycjami w sprawozdaniu finansowym ujawniają się w oparciu o wskaźniki księgowe. Dzięki temu są one równie przydatne wewnętrznemu zarządowi, potencjalnym inwestorom, wierzycielom i osobom z zewnątrz itp.

Ponadto wskaźniki są najlepszym narzędziem do pomiaru płynności, wypłacalności, rentowności i efektywności zarządzania firmą. Właśnie dlatego rola wskaźników księgowych jest bardzo istotna dla zwiększenia efektywności zarządzania, zmniejszenia wydatków i zwiększenia stopy zysku itp.

Znaczenie analizy współczynników omówiono poniżej:

(a) Analiza i kontrola przeszłego wyniku:

Pomaga w analizie prawdopodobnej związku przyczynowo-skutkowego pomiędzy różnymi przedmiotami po przeanalizowaniu i przeanalizowaniu wyniku z przeszłości.

(b) Przygotowanie budżetów:

Wskaźniki uzyskane po analizie i analizie przeszłych wyników pomagają kierownictwu w przygotowaniu budżetów i szacunków, sformułowaniu polityki i przygotowaniu przyszłego planu działania, a tym samym pomagają jako przewodnik do harmonizacji różnych pozycji do przygotowywania budżetów.

(c) Wymiar czasu według analizy trendów:

Pomaga uwzględnić wymiar czasu w analizie trendów, tzn. Czy firma poprawia się lub pogarsza przez wiele lat, co można łatwo zbadać za pomocą analizy trendów. Zatem analityk może bez trudności dokonać porównania i sprawdzić, czy wspomniany stosunek jest wysoki czy niski w porównaniu ze standardowym lub normalnym współczynnikiem.

(d) Pomiar stopnia efektywności:

Rzuca światło na stopień efektywności zarządzania i wykorzystania aktywów, dlatego nazywa się to inspektorem efektywności.

(e) Porównanie między firmami:

Pomaga dokonać między firmowego porównania, albo między różnymi działami firmy lub między dwoma firmami zatrudnionymi w identycznych rodzajów działalności, lub między tą samą firmą w dwóch różnych datach. Tak więc analiza porównawcza może być możliwa między średnim wskaźnikiem branżowym a stosunkiem każdej jednostki biznesowej.

(f) Testowanie krótkoterminowej płynności:

Krótkoterminowa pozycja płynności, tzn. Czy firma jest w stanie utrzymać swoje zobowiązania do wymagalności krótkoterminowych, które mogą być łatwo znane poprzez zastosowanie wskaźników płynności. Jednocześnie długoterminową pozycję wypłacalności można również zmierzyć, stosując wskaźniki dźwigni finansowej lub wskaźniki rentowności. Tym samym wskaźnik ten stanowi nieocenioną pomoc dla użytkowników sprawozdań finansowych.

(g) Komunikacja:

Za pomocą analizy współczynników istotne informacje mogą być przekazywane użytkownikom informacji księgowych, dzięki czemu analityk może podejmować właściwe decyzje.

(h) Formułowanie Govt. Polityka:

Ponieważ wskaźniki są narzędziami pomiaru wydajności i wydajności przemysłowej, rządy stosują różne polityki finansowe na podstawie wyników różnych powiązanych analiz współczynników.

(i) Pomiar choroby zawodowej:

Niewątpliwie analiza współczynników pomaga nam z dużym wyprzedzeniem mierzyć chorobę korporacyjną, tak aby zarząd, akcjonariusze i inne zainteresowane strony mogły podjąć odpowiednie kroki w celu uniknięcia takiej sytuacji.

(j) Badanie pozycji wypłacalności długoterminowej:

Długoterminową pozycję wypłacalności można przetestować za pomocą analizy wskaźnikowej, np. Współczynnika zadłużenia kapitału własnego, wskaźnika dźwigni finansowej itp. Wskaźniki te pomagają analitykowi ocenić długoterminową zdolność do spłaty zadłużenia firmy. Potencjalni inwestorzy, wierzyciele długoterminowi itp. Są zainteresowani mierzenie długoterminowej wypłacalności przed podjęciem decyzji inwestycyjnych.

Lepsza proporcja w stosunku do bezwzględnych liczb:

Jest dobrze znanym faktem, że nie można dojść do ostatecznego wniosku o kondycji finansowej przedsiębiorstwa, po prostu studiując i skanując bezwzględne liczby zawarte w konwencjonalnej formie sprawozdań finansowych, a mianowicie. Oświadczenie o przychodach i bilans.

To samo jest możliwe tylko wtedy, gdy liczby bezwzględne są dalej analizowane pod względem współczynników, które można odpowiednio ocenić. Dlatego też Analiza Ratio przejęła ważną rolę w dziedzinie rachunkowości menedżerskiej.

Aby zilustrować, dlaczego i w jaki sposób wskaźniki mogą być bardziej znaczące i znaczące niż liczby bezwzględne (zawarte w sprawozdaniu finansowym), przytoczono następujący przykład:

Oświadczenie 1:

Z powyższego stwierdzenia wynika, że chociaż w obu latach bezwzględna różnica między aktywami bieżącymi a bieżącymi zobowiązaniami, tj. Kapitałem obrotowym (Net) X Co. Ltd. jest równa, tj. Rs. 50 000, jego wskaźnik bieżący, tj. Stosunek między aktywami bieżącymi a bieżącymi zobowiązaniami, jest różny. Wskaźnik bieżącej płynności wynosił 1, 33: 1 w 2004 r. Wobec 2: 1 w 2003 r.

Tak więc, pomimo identycznej ilości kapitału obrotowego (netto) w obu latach, jego krótkoterminowa sytuacja finansowa, o ile można ją odczytać z bieżącej relacji, była znacznie lepsza w 2003 r. Niż w 2004 r. w roku 2003 dwie rundy Zasobów Bieżących były dostępne dla każdej rupii Bieżącej Odpowiedzialności, podczas gdy w 2004 r. tylko jedna rupia i trzydzieści trzy talia Aktywów Bieżących były dostępne za jedną rupię Bieżącej Odpowiedzialności. W ten sposób staje się oczywiste, że stosunek przekazuje lepszą informację o sile finansowej firmy, niż może być przekazany przez liczby absolutne.

Powyższy przykład wskazuje również, w jaki sposób analiza współczynnika może służyć jako lepsze narzędzie do pomiaru kondycji finansowej przedsiębiorstwa, niż jest to możliwe dzięki analizie liczb bezwzględnych.

Ograniczenia analizy współczynnika:

Nawet analiza współczynników nie jest wolna od przeszkód.

Istnieją pewne ograniczenia:

(a) Właściwe porównanie nie jest możliwe:

Porównanie dwóch zmiennych okazuje się opłacalne pod warunkiem, że ich podstawa wyceny jest identyczna. Ale w rzeczywistości nie jest to możliwe, np. Metody wyceny akcji w obrocie lub pobierania różnych metod amortyzacji na rzecz środków trwałych itp. Oznacza to, że jeśli różne metody są stosowane przez różne firmy do ich wyceny, to porównanie praktycznie nie ma imadła.

(b) niewiarygodne dane:

Współczynnik zależy od danych finansowych. Ale w większości przypadków figury są oklejane. W rezultacie prawidłowy obraz nie może zostać sporządzony przez analizę współczynnika, chociaż można wykryć pewne defekty strukturalne. Co więcej, manipulacja odbywa się w czasie raportowania, co może również prowadzić do manipulowania analizą współczynników.

(c) Analiza trendów nie zawsze jest możliwa:

Analiza współczynnika staje się bardziej znacząca i znacząca, jeśli analiza trendów (tj. Analiza na przestrzeni wielu lat) jest możliwa zamiast analizować wynik danego roku. Ale w praktyce nie zawsze jest to możliwe.

(d) Nie pomocne przy przygotowywaniu budżetów:

Wskaźniki są obliczane na podstawie wyników z przeszłości. Nie pomaga właściwie przewidzieć przyszłości, przygotować budżetów i szacunków, ponieważ polityka biznesowa ciągle się zmienia.

(e) Trudne do ustalenia normalne lub standardowe stosunki:

Bardzo trudno jest ustalić stosunek normalny lub standardowy, aby dokonać właściwego porównania. Ponieważ różni się od firmy do firmy, przemysłu do przemysłu, a nawet między różnymi sezonami tej samej branży. Poza tym może się zdarzyć, że w jednej firmie stosunek prądu 1: 1 jest całkiem zadowalający, podczas gdy w innej firmie nawet 2, 5: 1 może być niezadowalający.

(f) Zmiany w poziomie cen:

Wskaźniki nie przedstawiają prawdziwych informacji w przypadku zmiany poziomu cen zmiennych. W takim przypadku wskaźniki będą zawierać zniekształconą liczbę lub wprowadzające w błąd informacje.

(g) Nie można rozwiązać problemów:

Analiza i interpretacja wskaźników pomaga nam zlokalizować problemy związane ze zmiennymi, ale nie może pomóc nam w rozwiązaniu takich problemów.

(h) Historyczne:

Ponieważ wskaźniki są obliczane z wcześniejszych danych, które są zawarte w sprawozdaniu finansowym, nie mogą przewidzieć przyszłości i jako takie nie są rzeczywistym narzędziem do właściwego porównania.